Wallet (wallet) wrote,
Wallet
wallet

Часть 6. Какие варианты?

Продолжение... Часть 1, Часть 2, Часть 3, Часть 4, Часть 5.
Прежде, чем мы подойдем к чудесам инвестирования, давайте посмотрим все возможные сферы инвестирования в России с 1997 года и их доходность:
Данные ЦБ РФ по депозитам http://www.cbr.ru/statistics/?PrtId=int_rat, золоту, инфляции. Индекс ММВБ – сайт биржи
Депозиты рублевые,
Облигации - паи фонда акций «Илья Муромец» не реклама, а просто единственно доступные данные по облигациям с 1997 (индекса облигаций или другого фонда с этого периода нет!)
Недвижимость в Санкт-Петербурге взял из-за доступных данных на сайте www.bn.ru отражает динамику в целом по стране.
Разница в процентах по среднегодовой доходности вроде небольшая, но накопленным итогом за 18 лет разница видна невооруженным взглядом.
Наглядно, это выглядит так:

Красной жирной линией отметил инфляцию, чтобы отмести инструменты хуже и лучше её.
Единственный инструмент, проигрывающий инфляции в 3,55 раза  - Депозиты.
Далее идут акции, выигрывающие в 1,5 раза у инфляции. Замечу, что тут не указана дивидендная доходность, а она очень важна на исторических данных. Найти данные по дивидендной доходности российского рынка практически нереально.
Нашел данные УК Арсагера в статье http://activeinvestor.pro/dividendy-i-dohodnost-aktsij/ : Как сказалось на доходности индекса ММВБ реинвестирование дивидендов? 100 рублей, вложенные в индекс ММВБ в 1997 году, в 2014 году выросли бы до 1633 рублей. Всего с 1997 по 2014 год было получено 516 рублей дивидендов. С учетом их реинвестирования вложения выросли бы до 2650 рублей. То есть реинвестирование дивидендов улучшило результат на 62%
Таким образом, с реинвестированием дивидендов общий результат составил бы: 3355% вместо 2071%. Что, кстати, больше доходности недвижимости в 3134%. Но, как мы понимаем, недвижимость самый сложный элемент, т.к. каждый год не сможешь вкладывать в неё 100 000 рублей (просто так взял сумму). Надо покупать всю квартиру, а это неподъемная сразу сумма. Многое зависит от района, местоположения, удаленности от метро, ремонта и т.д. и т.п. С другими инструментами таких проблем нет: открыл/купил, закрыл/продал депозит/пай/акцию/грамм золота.
Ну, и, конечно же, лидеры золото (4411%) и облигации (4263%). Это все показывает (доходность золота/облигаций выше доходности акций) о том, что российская экономика нестабильная, как прочие развивающиеся страны. Рост золота кроме своего собственного роста обусловлен и ростом курса доллара к рублю. А высокая доходность облигаций показывает, что инвесторы западные (российских, как мы выяснили, нет и в помине) не особо верят в нашу экономику.
Смотря на эти доходности, забываешь о риске, а этого не стоит делать! При почти одинаковой доходности облигаций и золота (23,18% и 23,41%), риск вложений в облигации почти в 8,2 раза выше! Как увидеть риск на графике? Это высокие «шипы» и «провалы», чем они больше, тем выше риск. Чем более сглаженная кривая, тем меньше риск. Как видим, у депозитов и инфляции риска нет)))
Не убедительно на графике, зато в практической жизни риск означает ситуацию, когда сдают нервы: люди вложились в 2007 году, и в период кризиса продавали всё и завязывали с инвестированием (со словами: «Это развод, лохотрон и пошло оно всё…. Лучше депозит в Сбербанке»). Хотя мы убедительно доказали в предыдущем посту (ссылка), что вложения в падающие акции выгоднее безрискового депозита.
Например, после прочтения моего постав вложитесь в акции и облигации, а они рухнут. Не думаю, что у многих хватит нервов перетерпеть.
Но многие после прочтения этого поста, не увидев лидера текущего хит парада – доллара США (и евро), скажут, что: «Надо было в него вкладываться!». Вложения в валюту – не считаются вложениями! Из-за инфляции! Даже доллары США. Но специально для Вас этот график (Евро только с 1999 года существует):

Компашка доллар (1223%), евро (293%), рублевые депозиты (397%) с 1997 года так и не обогнала инфляцию (1411%), даже с учетом сильного роста доллара в последние 2 года.
Надеюсь, Вы поняли во, что вкладывать деньги, чтобы их преумножить?) Не торопитесь пока, переходим к портфельному инвестированию.
Tags: Золото, Личные финансы
Subscribe
  • Post a new comment

    Error

    default userpic

    Your reply will be screened

    Your IP address will be recorded 

    When you submit the form an invisible reCAPTCHA check will be performed.
    You must follow the Privacy Policy and Google Terms of use.
  • 0 comments